📊 Denní shrnutí: Výsledková sezóna na Wall Street začíná za smíšené nálady

📈 Akciový trh

• Obchodování na Wall Street probíhá s mírnou převahou prodávajících. Nejde však o náhlý a lavinovitý výprodej, ale spíše o klidnou klesající seanci.

• Index Dow Jones klesá přibližně o 0,4 %, technologický Nasdaq ztrácí zhruba 0,2 %, zatímco hlavní index S&P 500 zaznamenává pouze symbolickou ztrátu.

• Tento týden odstartovala na Wall Street výsledková sezóna a dnešek přinesl první významné reporty od největších amerických investičních bank a zdravotnického giganta:

  • Goldman Sachs vykázala velmi silné Q3 2026. Výnosy vzrostly meziročně o 23 % na 18,68 miliardy USD, zatímco zisk na akcii dosáhl 17,01 USD oproti očekávaným 12,86 USD. Výsledky táhlo především obchodování s akciemi a investiční bankovnictví.

  • JPMorgan Chase dosáhla výnosů 50,17 miliardy USD (meziroční nárůst o 8 %), přičemž čistý zisk dosáhl 15,31 miliardy USD. Zisk na akcii činil 5,57 USD pod odhadovanými 5,93 USD, takže výsledky navzdory meziročnímu růstu trh zklamaly.

  • Wells Fargo vykázala výnosy 21,87 miliardy USD, čímž zaostala za očekávanými 22,31 miliardy USD. Zisk na akcii dosáhl 1,87 USD oproti prognóze 1,85 USD, což představuje mírné pozitivní překvapení, slabší výnosy a potíže se zvyšováním efektivity však pro banku zůstávají klíčovými překážkami.

  • Citigroup zaznamenala výnosy přibližně 23,85 miliardy USD, přičemž čistý zisk vzrostl přibližně o 40 % meziročně na 5,2 miliardy USD. Zisk na akcii činil 2,85 USD ve srovnání s 1,86 USD o rok dříve. Navzdory zjevným provozním zlepšením zůstávají investoři opatrní a čekají na potvrzení, že restrukturalizace banky přinese trvalé zvýšení ziskovosti.

  • Společnost UnitedHealth Group, největší soukromá zdravotní pojišťovna v USA, vykázala výnosy kolem 112,69 miliardy USD, přičemž očištěný zisk na akcii dosáhl 4,69 USD, čímž překonala očekávání analytiků. Společnost také zvýšila celoroční výhled očištěného EPS na nejméně 20,50 USD, což ukazuje na zlepšující se finanční vyhlídky.

• Na starém kontinentu skončila seance, která byla po většinu dne v zelených číslech, nakonec mírnými ztrátami. Britský FTSE 100, francouzský CAC i německý DAX zaznamenaly symbolický pokles, zatímco španělský IBEX 35 oslabil o téměř 0,4 %.

📊 Makroekonomie

• Prodeje stávajících domů v USA vzrostly v září meziměsíčně o 1,5 % na anualizovaných 3,99 milionu, čímž překonaly očekávání trhu, která počítala s poklesem na 3,95 milionu.

• Mediánová cena domů vzrostla meziročně o 1,3 % na 417 500 USD, celkové prodeje však zůstávají o 2,2 % nižší než před rokem.

• Oživení může být jen krátkodobé, protože vysoké hypoteční sazby nadále omezují dostupnost bydlení. Reakce amerického dolaru na data byla nevýrazná.

🌍 Geopolitika a energetické komodity

• Donald Trump prohlásil, že nevěří, že Čína a Rusko podporují Írán v jeho válce s USA a Izraelem, s odůvodněním, že obě země by měly příliš mnoho co ztratit. Zprávy zároveň naznačují, že Rusko možná sdílelo s Íránem zpravodajské informace, zatímco čínské subjekty podle nich pomáhaly Teheránu získávat satelitní snímky a obcházet sankce na vývoz ropy.

• Trump obvinil Íránem podporované jemenské povstalce Hútíe ze záměrného cílení na saúdskou energetickou infrastrukturu s cílem vyhnat globální ceny ropy vzhůru a podpořit Teherán. Během uplynulého týdne útoky zasáhly rafinérie, ropovody i letiště v Rijádu, což prohloubilo obavy z narušení dodávek a dalšího zdražování pohonných hmot.

• Donald Trump oznámil, že brzy rozhodne o dalších krocích vůči Íránu, aniž by upřesnil, zda to znamená obnovení vojenských úderů nebo hledání diplomatického řešení. Současně kritizoval Hútíe a jednal se saúdským korunním princem, přičemž označil Blízký východ za hlavní rizikový faktor pro trh s ropou i globální finanční trhy.

• Viceprezident J.D. Vance informoval, že americká administrativa spolupracuje se společností Delek na rozšíření rafinérie v Texasu, přičemž využívá zákon Defense Production Act na podporu zvýšení produkce strategických komodit. Tyto kroky mají posílit domácí rafinérskou kapacitu a zajistit dodávky pohonných hmot během energetické krize vyvolané konfliktem s Íránem.

• Trump potvrdil, že USA nadále sdílejí zpravodajské informace s Ukrajinou a zároveň se snaží ukončit válku prostřednictvím jednání s Kyjevem i Moskvou.

• Prezident rovněž obhajoval dohodu zaměřenou na zvýšení dodávek ruské nafty na světový trh, s argumentem, že toto palivo je určeno především pro mezinárodní trhy. Dohoda však naráží na odpor některých amerických zákonodárců, kteří vyjadřují obavy, že dodatečné příjmy poslouží k financování ruské válečné mašinérie.

🧱 Komodity a drahé kovy

• Z počátečního optimismu na trhu s drahými kovy během dnešního obchodování zbylo jen málo a futures kontrakty na klíčové kovy zůstávají pod tlakem.

• Futures na zlato klesají přibližně o 0,4 % a obchodují se poblíž 4 150 USD za unci.

• Futures na stříbro oslabují o více než 1,7 % a testují úroveň 59 USD za unci.

• Zcela odlišný obrázek nabízí trh se zemním plynem – ceny zemního plynu Henry Hub si během dnešního obchodování připisují téměř 3 %.

🪙 Kryptoaktiva

• Na trhu s kryptoaktivy přetrvala pozitivní nálada.

• Bitcoin posiluje zhruba o 0,8 % a překonává hranici 83 000 USD.

• Ethereum roste o více než 0,5 % a testuje úroveň 2 500 USD.

Zjistěte o akciích, ETF i obchodování více:

• Investice do AI: Nejlepší společnosti pro investice
• ETF vs. akcie: Srovnání, výhody, nevýhody a jak si vybrat
• Investování do akcií – Co je to obchodování s akciemi?
• Jak sestavit portfolio z akcií a ETF fondů?
• Jaké jsou 4 různé typy akcií?
• Investice do vesmíru: jak najít vesmírné akcie?
• Nejlepší ETF fondy 2026 – cesta k pasivnímu investování?

Zaujalo Vás toto téma? U XTB můžete obchodovat více než 2000 CFD na akcie!

• Konkurenční spready
• Nízké swapové body, díky kterým můžete držet pozice déle
• Minimální velikost transakce již od 0 EUR

Kromě široké nabídky instrumentů od nás získáte také vzdělávací materiály – články, e-booky a kurzy zdarma:

• Trading pro začátečníky
• TOP 5 Trading nástrojů Ondřeje Hartmana
• Kurz tradingu vs. investování
• Investování do akcií – Co je to obchodování s akciemi?
• Testovací účet u XTB? Procvičte si obchodování zdarma!